紫金矿业(601899) - Stock detail

紫金矿业

A 股
601899
紫金矿业集团股份有限公司(上市日期: 2008/04/25)

紫金矿业集团股份有限公司的主营业务是金、铜、锌铅、锂等矿产资源勘查与开发，清洁能源业务公司的主要产品是矿产铜、矿产金、矿产锌（铅）、矿产银、矿产锂。位列《福布斯》全球上市公司2000强第267位，及其中上榜的金属矿企第5位、全球金企第1位；位居《财富》世界500强第364位，综合实力位居全球矿企前列。

阿尔法评级

评级方法
最新收盘（含涨跌）27.33-1.34%
买入价
24.50
目标价32.00
止损价28.00
P/E(动)11.78
市盈率14.04
置信度75%
风险评分85/100
AI 摘要
宏观加息预期、主力资金持续大幅流出、技术面空头排列三重风险共振，市场逻辑已从基本面切换至宏观风险。卓越的基本面（高ROE、AI算力金属叙事）被恶劣的短期趋势暂时'冻结'，估值支撑已被跌破。在风险收益比严重失衡时，首要任务是保护资本，避免在下跌趋势中'接飞刀'。

阿尔法评分

0-10分
  • 技术（评分3/10）

    紫金矿业处于明确的中期下跌趋势中，技术指标全面偏空，虽严重超卖但反弹阻力重重，建议持仓者观望，空仓者不宜抄底。

  • 估值（评分7/10）

    估值分析显示，公司市盈率（PE-TTM）为11.94倍，对于一家ROE超过30%、处于盈利高增长周期的全球矿业龙头而言，该估值水平相对偏低。结合多种估值方法，紫金矿业的合理价值区间可看在 ¥28.00 - ¥32.00 人民币，当前股价存在低估。

  • 财务（评分6/10）
    公司财务结构总体稳健，资产负债率为53.01%，处于矿业公司中相对合理的水平。但短期偿债能力指标（流动比率1.20，速动比率0.92，现金比率0.67）偏弱，显示存在一定的短期流动性压力，但风险可控。
  • 盈利（评分9/10）
    公司盈利能力表现强劲且持续改善。净资产收益率（ROE-TTM）高达31.12%，总资产收益率（ROA-TTM）为16.68%，均表现优异。毛利率和净利率显著提升，盈利成长性突出。
  • 情绪（评分4/10）
    紫金矿业短期受宏观加息预期和主力资金流出压制，但长期受益于AI驱动的“算力金属”需求逻辑，多空因素交织，短期空头占优。
最新价格
¥27.33-1.34%
总市值7267.24亿
P/E(动)11.78
市盈率14.04
成交量3.23亿
成交额88.07亿